我国中小企业融资现状与分析(谈中小企业融资的现状及对策)

中小企业的快速发展已经成为中国经济发展的强大动力之一。随着中国加入世贸组织和市场竞争的进一步加剧，中小企业的发展面临着前所未有的困难。特别是近年来，政府不断提高存贷款利率和存款准备金率，使中小企业融资更加困难。如何正确认识对中小企业发展中的融资问题，并提出解决这些问题的对策略，对对中小企业的发展和整个国民经济的健康发展具有重要意义。本文从中小企业发展的现状和问题出发，提出了相应的对政策。

关键词：不愿放贷；融资渠道；融资战略；风险。信用评级

一，中小企业融资现状及问题

中小企业缺乏资金支持，融资困难，尤其是非国有中小企业。资金短缺和生产能力不足已成为制约中小企业发展的主要问题之一。造成这种情况的原因有很多：金融机构“不愿放贷、害怕放贷和拒绝放贷”的现象；法规和政策的上市融资、发行债券和信托融资的现行法律不完善进入对新推出的中小企业板的门槛仍然很高，大多数中小企业仍然难以进入)；风险投资机构少，规模小；区域资本市场不完善，金融扶持能力不足，投资渠道太少，信用担保刚刚起步，这些都使得企业缺乏有效的资金补充机制。同时，国家宏观调控的加强、货币政策的收紧、商业银行金融风险防范的加强以及人民币市场利率管制的不完全放开也严重影响了中小企业的融资问题。因此，长期存在的“融资难”问题尚未得到根本解决。据统计，中小企业90%以上的资金来自内部筹资、家庭和朋友以及各种非正常渠道(如民间高息贷款和存储等)。)，这不仅增加了企业的经营成本，也扰乱了正常的金融秩序。

二、探索新形式下中小企业的融资策略

根据以上对对，中小企业融资困难的分析，中小企业融资困难包括自身规模小、资产少、负债率高、担保能力弱、管理人员素质低、金融体系不完善、信用评级低、银行贷款风险高、成本高以及政府支持不足。

因此，解决这些问题的指导思想是搞活地方金融市场，多渠道筹集中小企业发展资金。在政策，实行扶持政府主导、地方为主、市场运作，化解风险。要增加对中小企业的融资，支持中小企业的发展，必须建立中小企业融资体系。在这方面，我们可以借鉴其他国家和地区解决中小企业融资难的经验，采取相应的措施，特别是政策。具体措施如下：

(一)建立中小企业行业协会或联盟

这种协会或联盟应该是互助的，它不仅能为协会或联盟中的中小企业提供所需的信息，还能为中小企业之间交流人才、技术、管理和资本提供场所和条件。协会或联盟中的中小企业应加强互助与合作。资金雄厚的企业可以向其他企业提供资金支持，技术先进的企业可以向其他企业提供技术指导，相互提供贷款担保。

(二)创造新的直接融资方式

直接融资具有无需偿还即可获得外部所有权融资、改善企业资产负债结构、有效配置社会资源等优势。这是解决中小企业融资难和融资渠道单一的重要途径。首先，对中小企业进行股份制改革。股份合作制吸收了股份制和合作制的优点，更适合中小企业的具体情况。它通过清算财产和合资企业，然后发行股票和扩大股份，在吸引社会闲置资金方面发挥了重要作用。二是发展风险投资基金。风险投资基金是一种投资基金，通过长期股权投资的方式投资于某一行业，尤其是处于初创阶段的新兴行业，旨在追求企业成长带来的长期收益效应。这类基金中最直接的收益是从事高科技的新兴中小企业。其功能之一是聚集成千上万分散的中小风险投资基金，形成一定规模的风险投资。风险投资基金的设立有助于加快高新技术的产业化，有助于区域中小科技企业的直接投资模式。第三，发展多层次资本市场。中国可以在二板市场和本地场外交易市场为本地小企业提供交易场所，交易成本更低，在沪和深两个证券交易所之外的准入更宽松

(三)拓展间接融资渠道

例如，建立国有商业银行、其他商业银行和信用合作机构相结合的中小企业融资体系；扩大中小企业金融服务的种类和范围。根据中小企业生产、经营和资金流动的特点，引入灵活多样的结算工具，为中小企业提供便捷的结算工具。对中小企业的托收承付、票据承兑和贴现业务应尽快增加。此外，我们还应利用金融机构网点众多、信息量大的优势，为中小企业提供市场机会、经济政策，业务、投资决策咨询等各种信息服务。此外，我们可以在其他方面拓展中小企业的融资渠道和来源，给予政策，积极持久的扶持和倾斜，逐步实现中小企业融资的真正“国民待遇”。

(四)构建完善的法律保障体系

对现有的中小企业法律规定主要是《城镇集体所有制企业条例》和《乡镇企业法》，根据所有制性质和不同的组织形式进行分类和立法，缺乏统一的立法标准和行为规范。在金融信贷方面，对缺乏针对中小企业的扶持对法规，的保护。借鉴发达国家和地区的经验，为政策中小企业的发展提供金融支持与立法支持密不可分。法律保障可以从以下几个层面考虑：保护中小企业的法律；专业、地区或行业法律。对反垄断法加快中小企业信用体系立法。应尽快指定相关部门组织制定中小企业贷款法律法规。首先，要划分中小企业的分类标准，明确中小企业的定义方法。其次，要明确各金融机构在中小企业信用体系中的作用和职能，制定具体的中小企业贷款管理办法和激励措施。第三，要落实政府支持中小企业贷款的融资渠道、实施机构和管理措施。